Una crisis de gestión que comienza después de la muerte... Sucesiones e impuestos para pequeñas empresas, deben prepararse con anticipación [Contribución]

Cuando el propietario de una pequeña empresa muere, la familia restante no tiene más remedio que considerar venderla si resulta difícil administrar el negocio.
La mayoría de ellos tienen problemas con deudas fuera de balance y pagos anticipados, como préstamos de fondos de políticas.
Se requiere preparación previa para la herencia

Empresas medianas como Hanssem y Lock & Lock fueron vendidas a fondos de capital privado. A menudo se cita como causa principal la excesiva carga del impuesto sobre sucesiones. Casualmente, ambas empresas cambiaron a un sistema de gestión profesional después de la venta, pero la situación de la gestión empeoró. Esto muestra claramente lo difícil que es gestionar las pequeñas y medianas empresas.

Cuando muere el propietario de una pequeña empresa, ha habido un número cada vez mayor de casos en los que el cónyuge o los hijos consultan sobre cuestiones de impuestos a la herencia y si se debe vender la empresa. Aquí hay un ejemplo: había un representante de una empresa que obtuvo ingresos estables a través de salarios y dividendos durante su vida. El representante era directamente responsable de todo, desde las ventas hasta las operaciones. Mi cónyuge no sabía nada de negocios. Los niños eran pequeños. Tras la repentina muerte del director general, no había mano de obra para reemplazarlo y no estaba claro si el negocio continuaría, lo que generó dudas sobre si se debería renunciar a la herencia si no aparece un comprador adecuado.

La familia recordó que el fallecido había dicho durante su vida: “Creé deudas fuera de balance mientras intentaba que mi situación financiera pareciera buena para préstamos de fondos de políticas, etc.”. En el proceso de debida diligencia de venta se identificaron problemas como obligaciones fuera de balance y pagos anticipados, y en el proceso de venta de la empresa también hubo que resolver la garantía personal del representante relacionada con el préstamo bancario.

Al declarar el impuesto sobre sucesiones, si no existe un valor de mercado para las acciones que no cotizan en bolsa, se aplica el "método de valoración suplementario". En este caso, retroactivamente con base en la fecha base de valoración, el valor neto de ganancias/pérdidas por acción de tres años y el valor liquidativo por acción en la fecha base de valoración se evalúan por promedio ponderado en una proporción de 3:2, respectivamente.

Sin embargo, si los bienes inmuebles representan más del 50% de los activos de una empresa, se aplica una proporción de 2:3. Asimismo, si el importe así calculado es inferior al 80% del valor liquidativo por acción, la valoración final se ajusta al 80% del valor liquidativo por acción.

Sin embargo, si las ganancias se exageraron en consideración de préstamos, etc. durante el proceso de declaración de impuestos de los últimos tres años, se sobrestimaron el valor neto de pérdidas y ganancias y el valor de los activos netos, y también se sobrestimó el valor de las acciones heredadas que no cotizan en bolsa.

En este momento, para corregirlo y reducir el impuesto de sucesiones, es necesario acreditar que la deuda fuera de balance realmente existió. Además, si se confirma el pago anticipado del representante, su importe podrá considerarse como renta del causante y podrá estar sujeto al impuesto sobre la renta integral de forma separada del impuesto sobre sucesiones.

Durante el proceso de due diligence de venta, se confirmó que el desempeño del negocio se deterioró drásticamente en un corto período de tiempo después de la muerte del director general. Como se superponían cuestiones como las obligaciones fuera de balance, el importe de la adquisición no tuvo más remedio que fijarse por debajo del importe de valoración suplementario previsto en la Ley del Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones. En este proceso, los herederos incluso vivieron conflictos emocionales con el comprador, que era conocido del representante.

Al final, después de muchas idas y venidas, el asunto se resolvió cuando los herederos encontraron un tercer comprador y vendieron la empresa por una cantidad ligeramente inferior a la inicialmente discutida. Si no se vende por un importe tan bajo, puede darse una situación en la que las autoridades tributarias impongan un impuesto sobre sucesiones sobreestimado basándose en el importe de la evaluación suplementaria en virtud de la Ley del Impuesto sobre Sucesiones y Donaciones.

Si analizamos estos casos, puede haber sido una decisión acertada por parte de los fundadores de Hanssem y Lock&Lock vender las empresas a un fondo de capital privado cuando el entorno empresarial era bueno, en lugar de entregárselas a sus hijos. Los propietarios de pequeñas y medianas empresas se enfrentan cada día a situaciones de gestión inciertas y, al mismo tiempo, tienen la difícil tarea de preparar de antemano a qué tipo de situación se enfrentarán sus familias en caso de un accidente inesperado.

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